Các sàn giao dịch tiền điện tử phi tập trung mang lại nhiều lợi ích, chủ yếu trong số đó là các giao dịch ẩn danh và ngang hàng. Nhưng nhiều loại rất phức tạp để sử dụng và bị cản trở bởi khối lượng giao dịch thấp. Do đó, khách hàng tìm kiếm tính thanh khoản và đơn giản thường buộc phải chuyển sang các nền tảng tập trung, vốn thiếu sự cho phép thực sự và phải chịu các quy trình đăng ký rườm rà. Và DODO exchange là một trong những lựa chọn của họ.
DODO, một sàn giao dịch phi tập trung thế hệ tiếp theo hoạt động trên chuỗi khối Ethereum và Binance, được thiết kế để cung cấp tất cả các lợi thế của một nền tảng phân tán, cộng với giao diện thân thiện với người dùng và tính thanh khoản có thể so sánh với các hệ thống tập trung. Cùng GTA tìm hiểu thông tin về DODO. DODO có tiềm năng để đầu tư không?
DODO là gì?
DODO là giao thức tài chính phi tập trung (DeFi) của Trung Quốc và là nhà cung cấp thanh khoản trên chuỗi có thuật toán công cụ tạo lập thị trường chủ động (PMM) độc đáo nhằm mục đích đem lại thanh khoản và độ ổn định giá tốt hơn công cụ tạo lập thị trường tự động (AMM).
Cơ chế định giá PMM, bắt chước giao dịch của con người, sử dụng oracle để thu thập giá thị trường với độ chính xác cao cho tài sản. Sau đó, cơ chế này cung cấp đủ thanh khoản gần với các mức giá này để ổn định danh mục đầu tư của nhà cung cấp thanh khoản (LP), giảm trượt giá và loại bỏ thua lỗ tạm thời bằng cách cho phép giao dịch chênh lệch giá như một loại phần thưởng.
Chức năng của dự án?
Proactive Market Maker (PMM) là một thuật toán có sự hỗ trợ của tiên tri với công thức định giá nâng cao cung cấp tính thanh khoản có thể thực hiện theo hợp đồng. Các nhà giao dịch nhận được mức trượt giá thấp hơn với PMM so với Trình tạo thị trường tự động (AMM).
PMM tận dụng các phép đo giá để lấy giá thị trường chính xác của tài sản làm đầu vào. Sau đó, nó nhằm mục đích cung cấp đủ thanh khoản gần với giá thị trường cho mọi tài sản. Kết quả là thanh khoản giảm nhanh chóng khi cách xa giá thị trường. Các đồ thị sau đây so sánh các đường cong giá của DODO (PMM) và Uniswap (AMM).
Với mọi thứ khác đã được cố định, rõ ràng là đường cong PMM phẳng hơn đáng kể so với đường cong AMM gần giá thị trường, cho thấy khả năng sử dụng quỹ cao hơn và trượt giá thấp hơn. Giá do PMM cung cấp ưu đãi hơn AMM.
Để giảm thiểu rủi ro đối tác đối với LP, DODO sẽ tự động điều chỉnh giá thị trường để khuyến khích các nhà kinh doanh chênh lệch giá tham gia và ổn định danh mục đầu tư của LP.
Không giống như trong AMM, nơi Nhà cung cấp thanh khoản (LP) phải cung cấp hai tài sản, DODO cho phép các nhà cung cấp thanh khoản gửi một tài sản duy nhất, như Bancor . Điều này mang lại sự thuận tiện hơn cho Nhà cung cấp thanh khoản và loại bỏ phần lớn Tổn thất vĩnh viễn (IL).
Dự án tương đồng
DODO ra đời để khắc phục những vấn đề mà giải pháp AMM phải đối mặt với những thách thức về cách giải quyết sao cho hiệu quả các vấn đề như: trượt giá và tổn thất vô thường (Impermanent Loss) trên các sàn gia dịch như:
Dodo có gì nổi bật?
Với thiết kế độc đáo PMM DODO đã mang đến nhiều điểm nổi nổi trội hơn hẳn so với các dự án tiền ảo khác cụ như:
Low slippage:
DODO với thiết kế PMM giúp nó có trượt giá thấp hơn nhiều do luôn bám sát giá thị trường.
Rủi ro chi phí cơ hội thấp:
Bởi để thực hiện Add liquidity trên Uniswap thì thường bạn phải bán bớt ETH đang sở hữu ra USDC. Khi đó thì bạn mới có thể Add Liquidity thành công đồng thới bạn mới kiếm được Incentive. Tuy nhiên khi ETH tăng giá thì số Incentive bạn đã kiếm được từ giao dịch này không bù đắp được tổn thất mất đi khi bạn đã bán ETH ở giá thấp. Chính vì vậy, chúng ta thấy rằng việc sử dụng thiết kế AMM sẽ làm cho rủi ro chi phí cơ hội của bạn khi giao dịch Add liquidity là khá cao.
Do đó, đội ngũ phát triển của DODO đã cải tiến nhằm hạn chế thấp nhất rủi ro chi phí cơ hội này. Bạn có thể thực hiện Add liquidity trên DODO ngay lập tức mà không cần bán bớt ETH để đổi lấy USDC. Đồng thời bạn cũng có thể dễ dàng thoát khỏi pool khi Unstake ETH của mình để bán với giá cao hơn. Điều quan trọng bạn vẫn nhận được một phần phí giao dịch Incentive từ Pair ETH-USDC trên DODO.
Không có tổn thất vô thường:
Bạn có thể hạn chế tổn thất vô thường về 0. Đây là điều mà khi bạn thực hiện Add Liquidity trên Uniswap sẽ không bao giờ có được. Bởi vấn đề tổn thất vô thường được xem là một hạn chế cố hữu của Uniswap. Tổn thất được hiểu cơ bản là khi giá bạn thực hiện giao dịch Add Liquidity chênh quá nhiều với giá khi bạn Unstake. Khi đó, số đồng coin bạn rút ra sẽ không khớp với tỷ lệ ban đầu bạn rút ra.
Ví dụ: đối với DODO, 2 Pool hoàn toàn tách biệt nhau, bạn Add liquidity 10ETH thì khi Unstake sẽ nhận lại 10 ETH, không có tổn thất nào ở đây.
Ưu điểm của DODOEx đối với các trader:
- Mặc dù sử Protocol là phi tập trung, nhưng các trader trong DODOEx sẽ được cung cấp thanh khoản gần tương đương với các nền tảng tập trung.
- Có sự chênh lệch giá giữa các sàn giao dịch khác và DODOEx, từ đó có thể kiếm được lợi nhuận từ khoản này.
- Thanh lý, đấu giá và các hoạt động khác được cung cấp bởi smart contract có thể sử dụng tính thanh khoản từ DODOEx.
Ưu điểm của việc sử dụng DODOEx đối với các nhà cung cấp thanh khoản LP:
- Không có hạn chế về tiền gửi tối thiểu.
- Các LP chia sẻ phí giao dịch của mạng với nhau.
- LP không phải chịu rủi ro về giá khi gửi token của mình.
- Các nhà cung cấp thanh khoản có thể sử dụng tiền của mình để tạo ra các cặp giao dịch.
Roadmap – Lộ trình phát triển của dự án
Q3 2020:
- List thêm nhiều cặp giao dịch trên DODO Zoo Market.
- Tích hợp với ví lưu trữ riêng.
- Bắt đầu cho phép Liquidity mining.
- Phát hành token DODO.
- Hỗ trợ Binance Smart Chain cho niêm yết tài sản ban đầu mới trên DODO.
Q4 2020:
- Triển khai cho phép swap chéo giữa các cặp giao dịch.
- Khởi chạy DODO Wild Market trên Ethereum.
2021:
- Thiết lập Risk Control DAO và Risk parameters.
- Thiết lập Earn DAO, phân phối doanh thu cho những Maintainers.
Mục tiêu cuối cùng:
Thiết lập Admin DAO: dành trọn quyền điều hành DODO cho cộng đồng.
Team – Đội ngũ phát triển
DODOEx, được thành lập bởi 3 người rất có kinh nghiệm trong ngành công nghiệp blockchain, họ là những người có sức ảnh hưởng lớn trong Cộng đồng DeFi của Trung Quốc:
- Mingda Lei: Một kiến trúc sư đứng sau thuật toán Market-marking. Ông là Tiến sĩ Vật lý tại Đại học Bắc Kinh. Ông từng làm việc cho một dự án DeFi có trụ sở tại Trung Quốc có tên là DDEX với tư cách là nhà phát triển chính của dự án.
- Qi Wang: Người đồng sáng lập thứ hai là Qi Wang. Ông là người sáng lập DOS Network, một dự án Oracle 2 layer có trụ sở tại Trung Quốc. Trước khi tham gia vào ngành công nghiệp tiền điện tử, Wang từng là nhà phát triển phần mềm cho các công ty như Pure Storage và Oracle.
- Diane Dai: Người đồng sáng lập thứ ba, Diane Dai, cô đã bắt đầu kênh Subscription-based WeChat đầu tiên tập trung vào DeFi ở Trung Quốc có tên là DeFi Labs.
Investor & Partner – Các nhà đầu tư& các đối tác
Ngoài đội ngũ team có ảnh hưởng lớn, DODOEx còn được hỗ trợ bởi nhiều nhà đầu tư nổi tiếng như Framework Ventures, DeFiance Capital, Pantera Capital, Binance Labs, Coinbase Ventures, Alameda Research, SevenX Ventures…
Tokenomic
Token Use Cases
DODO là được dùng để quản trị hệ sinh thái của DODO và phần thưởng cho Liquidity mining. Cơ cấu quản trị của DODOEx bao gồm 3 tổ chức tự trị phi tập trung (DAO): Governance, risk control (kiểm soát rủi ro) và earn (kiếm tiền)
Cụ thể thể hơn về việc quản trị hệ sinh thái, DODO chia quá trình này thành 3 giai đoạn:
- Admin DAO (cuối 2021): Cơ quan có thẩm quyền ra quyết định cao nhất. Nó giám sát toàn bộ hệ sinh thái DODO và có thể thực hiện các thay đổi đối với cách hoạt động của hai DAO khác.
- Risk Control DAO (2021): DAO kiểm soát rủi ro xử lý các tính năng rủi ro của hệ thống.
- Earn DAO (2021): DAO này có nhiệm vụ quản lý cách phân phối thu nhập trên nền tảng DODO.
Thông tin cơ bản về DODO token
- Token Name: DODO Token.
- Ticker: DODO.
- Blockchain: Ethereum.
- Contract: 0x43dfc4159d86f3a37a5a4b3d4580b888ad7d4ddd.
- Token type: Governance.
- Token Standard: ERC-20.
- Total Supply: 1,000,000,000 DODO.
- Circulating Supply: 130.579.796 DODO
Token Allocation – cách phân bổ token Dodo
- Tổng cung token DODO là 1 tỷ (1.000.000.000). Hiện có 110,551,965 triệu đồng coin đang được lưu hành.
- Tổng cung DODO sẽ được phân bổ như sau:
- 15% cho đội ngũ cốt lõi/nhân sự trong tương lai/cố vấn
- 16% cho nhà đầu tư
- 1% cho khoản dự phòng thanh khoản ban đầu (IDO)
- 8% cho hoạt động vận hành/tiếp thị/quan hệ đối tác
- 60% cho thưởng khuyến khích cộng đồng
Token Release Schedule – Lịch trả token
- Community Incentives (60%): Liquidity Mining Reward – sẽ được phân phối cho supporter của DODO, những người tham gia vào giao thức. (8.25 DODO per block). (600.000.000 DODO)
- Investors (16%):
- Seed Sale Investors: Khóa 1 năm, trả dần trong 2 năm sau đó. (60,000,000 DODO)
- Private Sale investors: TGE 10%, 90% còn lại trả dần trong vòng 1 năm. (100.000.000 DODO)
- Core Team/Future Hires/Advisors (15%): Khóa 1 năm, trả dần trong 2 năm sau đó. (150.000.000 DODO)
- IDO (1%): TGE 100% (10.000.000 DODO)
- 8% token được DODOEX Foundation dành riêng cho các hoạt động operations, marketing, partnership, exchange listing hoặc sử dụng trong tương lai. (80.000.000 DODO)
Tỷ giá DoDo token hiện tại
Mua bán DoDo ở đâu?
DODO đang được niêm yết trên nhiều sàn giao dịch như: Dodo exchange, MXC, Uniswap, Hotbit, 1Inch, Binance, Pancakeswap, gate.io, VCC exchange …
Community
- Website: https://dodoex.io/
- Twitter: https://twitter.com/BreederDodo
- Telegram: https://t.me/dodoex_official
- Medium: https://medium.com/dodoex
Kết luận
DODOEx được thành lập bởi những người trong ngành công nghiệp blockchain, những người có sức ảnh hưởng lớn trong Cộng đồng DeFi của Trung Quốc: Mingda Lei, Qi Wang và Diane Dai. Bên cạnh đó, DODO Exchange được hỗ trợ bởi những nhà đầu tư rất lớn gồm: Framework Ventures, DeFiance Capital, Pantera Capital, Binance Labs, Coinbase Ventures, Alameda Research, SevenX Ventures và hơn thế nữa. Vào ngày 21/ 3/2021, DODO V2 bị hack 3,8 M $ nhưng giá DODO chỉ giảm nhẹ 2% .Theo mình đánh giá, DODOEx là một dự án tiềm năng để đầu tư.
Trên đây là toàn bộ thông tin mà GTA Research team đã nghiên cứu về dự án DODOEx và không phải là lời khuyên đầu tư. Hy vọng bài viết sẽ giúp các bạn có được các thông tin cần thiết và đưa ra được nhận định cá nhân của mình về dự án.
