Sự quan tâm rât lớn đối với các hợp đồng quyền chọn Ethereum đã tăng 315% lên 158 triệu USD, nhưng các nhà đầu tư đang sử dụng các công cụ phái sinh cho các vị thế tăng hay giảm?
Các tùy chọn Ethereum ( ETH ) đã được đưa ra hơn một năm trước tại sàn giao dịch phái sinh Deribit nhưng sự kiện này chưa được quan tâm nhiều lắm .
Lãi suất mở cho hoạt động hợp đồng phái sinh và trên các giao dịch quyền chọn Ethereum, nó đã tăng vọt tới 315% trong hai tháng qua lên 158 triệu đô la. Có nhiều nhà đầu tư nhỏ đưa ra các hợp đồng tăng giá của Ether, nhưng điều quan trọng là những người tham gia phải có cái nhìn sâu sắc hơn đằng sau các con số.
Như Cointelegraph đã báo cáo trước đây, các tùy chọn hơp đồng mở lãi mà không gặp rủi ro thanh lý. Trong khi đó, đặt quyền chọn là một cách tuyệt vời để phòng ngừa trước sự bán tháo quá đà trong tương lai.
Địa chỉ gửi Ethereum (MA 7 ngày)
Đã có một số tín hiệu tăng từ các địa chỉ gửi ETH đang hoạt động và số liệu gần đây đã đạt mức cao nhất trong một năm. Như đã báo cáo vào đầu tuần này, Ethereum Trust của Grayscale cũng đã tích lũy được hơn 110 triệu đô la ethereum trong suốt năm 2020.
Nhìn kỹ hơn vào các tùy chọn mở lãi suất và tỷ lệ hợp đồng cũng cung cấp cái nhìn sâu sắc có giá trị về hoạt động giao dịch phái sinh hỗ trợ cho thị trường tăng giá hiện tại.
Để đánh giá tốt hơn tâm lý thị trường, các nhà đầu tư nên đối chiếu lãi suất dành riêng cho các hợp đồng với tỷ lệ cược thực tế hơn. Các quyền chọn Ethereum long (tăng giá) trên $ 260 và thực hiện các hợp đồng short (giảm giá) dưới $ 200 dường như không có khả năng xảy ra trong 12 ngày tới, do đó thị trường định giá chúng dưới 2 đô la.
Đối với thời hạn cụ thể này, có 50.000 hợp đồng short so với 40.000 hợp đồng long đặt trong phạm vi lợi ích được khoanh tròn màu đỏ trên biểu đồ trên. Đây là một tín hiệu tăng nhẹ, đặc biệt là khi 17.000 hợp đồng tùy chọn sẽ bị thanh lý nếu Ethereum vượt quá 240 đô la.
Phân tích tương tự cho hợp đồng tháng 7 chỉ có 14.000 hợp đồng long (tăng giá) lên đến mức giá là 20%. Trong khi đó, có 16.700 hợp đồng mở short (giảm giá). Điều này báo hiệu các nhà đầu tư có xu hướng bán short khi hết hạn hợp đồng.
Khi ngày đáo hạn thu hút các nhà phân tích gần hơn sẽ có thể có được cái nhìn tốt hơn vì hầu hết các hành động vẫn tập trung vào hợp đồng tháng Sáu, do đó hợp đồng lợi ích mở lãi sẽ tốt hơn.
Tỷ lệ long và short trên các sàn giao dịch
Việc xem xét các tỷ lệ long và short tại các sàn giao dịch cung cấp dữ liệu hữu ích để đo lường tâm lý nhà đầu tư. Trong trường hợp này, việc phân tích các biểu đồ thương mại có đòn bẩy cho cả cặp ETH / USD và ETH / BTC là cần thiết.
Như được hiển thị ở trên, hợp đồng long ETH/USD lớn hơn gần hai lần so với hợp đồng short. Điều tương tự cũng có thể được quan sát với hợp đồng long ETH/BTC cũng lớn hơn gấp 2 lần so với hợp đồng short.
Các sàn giao dịch khác như OKEx có các phép đo khác về vị trí ròng của người dùng đối với hợp đồng phái sinh.
Biểu đồ dưới đây chỉ ra rằng các hợp đồng Ethereim trong tương lai hầu hết đã được sử dụng để tận dụng các vị trí long. Mặc dù chỉ số này giảm gần đây, nhưng tỉ lệ Long vượt quá mức 7%.
Cần quan tâm điều gì khi thị trường Ether mở lãi suất hợp đồng ?
Sự quan tâm đối với các hợp đồng tương lai Ethereum đã tăng 67% trong hai tháng qua lên 671 triệu đô la khi được đo bằng dữ liệu từ Skew.
Một điểm quan trọng cần lưu ý là mọi giao dịch hợp đồng tương lai đều cần một người mua và người bán có cùng khối lượng, Thị trường tương lai lãi mở cung cấp một công cụ cho các nhà đầu tư lớn để nhanh chóng xây dựng các vị trí, hoặc phòng ngừa rủi ro hiện có.
Sự gia tăng lãi suất này chắc chắn là một tín hiệu tốt cho sự quan tâm của các nhà đầu tư chuyên nghiệp, nhưng sẽ là một sai lầm khi kết luận đơn giản rằng sự tham gia của các nhà đầu tư tổ chức tăng có nghĩa là các nhà đầu tư đang tăng giá trị tương lai của Ethereum.
Thanh toán khi hết hạn hợp đồng
Có một tâm lý tăng giá ngắn hạn tổng thể được xác nhận trong mọi thị trường phái sinh Eth. Hơn nữa, lãi suất mở ngày càng tăng của Deribit có thể mang lại sự biến động bổ sung cho các kỳ hạn với lãi suất mở có liên quan.
Hợp đồng ngày 26 tháng 6, hết hạn sau chưa đầy mười hai ngày sẽ là một chỉ báo tốt, vì có một khoản lãi mở liên quan đang chờ xử lý đơn hàng $ 240. Có một giải thưởng lớn cho người mua hợp đồng tùy chọn đơn hàng để tăng giá.
Ngày hết hạn Deribit xảy ra lúc 8:00 UTC và tất cả các tùy chọn được liệt kê là thanh toán bằng tiền mặt của châu Âu, có nghĩa là người mua không thể thực hiện trước khi hết hạn.
